ICC 讯 2020 年可能是服务提供商增加资本开支的最佳时机。5G 部署已经开始,Sprint 和 T-Mobile 的合并最终获得批准并结束,COVID-19 增加了对网络带宽的需求。唯一的问题是,大多数企业和消费者没有多余的钱来购买更多的带宽。到 2020 年中期,服务提供商的收入前景开始恶化,其中许多公司开始谨慎地控制支出。Ciena、思科以及最近的英特尔都大幅下调了面向企业和电信客户的销售预期。服务提供商持续在现有运行的系统上部署线路卡,但是新项目的数量急剧下降。

 

如果 2020 年初经济稳定复苏,服务提供商则要到 2021 年才能扭转这种趋势。LC 最新预测假设,全球服务提供商将在 2021 年底恢复基础设施部署(包括采用新的光学技术),并在接下来的 2022-2025 年加速,以追回目前的放缓。除了光互连(主要产品是有源光缆 AOC)板块之外,LC 下调了所有细分市场的预测,并预计光互连将在 2025 年成为光模块市场的第三大板块(如图所示)。

 

 

尽管如此,以太网市场在 2020-2025 年仍将以 13%的年复合增长率增长。除了电信和企业客户需求疲软外,以太网光学板块的销售预期下降也与产品价格大幅下跌有关。在商业机会有限的情况下,供应商之间的竞争将会加剧。以太网光学的主要消费者,包括阿里巴巴、亚马逊、Facebook、谷歌和微软,在与供应商讨价还价方面将处于更有利的地位。LC 降低了对 2021-2022 年 DWDM 收发器的预测,但对其长期预测不变。

 

分析师认为,400G 及更高速度模块(包括 400ZR 和 ZR+)的采用将需要更长的时间,但服务提供商为了保持网络运行将不得不赶上下一代光学部署。到 2025 年,云公司采购 DWDM 产品的比例也将增加。LC 还在预测中增加了 400G CFP2 DCO 模块。

 

对于 FTTx、无线前传和回传板块,LC 的预测下调了 15-30%。欧洲和美国为支持 5G 部署而进行的无线基础设施升级可能会被推迟,中国部署的无线前传模块的低价格持续令人惊讶。目前,中国服务提供商在 10G PON 网络升级的最新计划方面也变得更为保守。