编者注:本文作者 Robert Castellano,主要为您介绍了美光英特尔的竞争格局情况。


IM 闪存科技公司(IMFT)是美光与英特尔在 2005 年为了生产 NAND 闪存而联合成立的公司,产品开发从 72nm NAND 开始,2015 年,该联营体开发出了一种新的 3D XPoint 存储技术。


不过前不久英特尔宣布完成目前 3D NAND 的开发后,将与美光分道扬镳,时间大概是 2019 年初。之后,两家公司将独立开发 3D NAND。


DigTimes 报道,英特尔想提高在中国 NAND 闪存市场的份额,将提高其在大连的 12 寸产能,也许还会授权给紫光集团生产 3D NAND。


笔者认为如果这些发生了的话,将会改变整个 NAND 市场的格局,对美光将是巨大的威胁。英特尔和美光都认为 3D XPoint 最终将替代目前 PC 市场和服务器市场的 SSD 和 DRAM, 之后 英特尔可能更注重 PC 市场,美光则是服务器市场。


英特尔
2017 年 4 月,英特尔已经开始出货 Optane 存储,缓存 16GB 或者 32GB,目标客户是主流的消费者。2017 年 11 月推出的 280GB/480GB 900P 是高性能的 PCIe,目标在专业用户。


英特尔新的 800P 将在今年 3 月份出货,容量 58GB/118GB。该芯片是一块 M.2 SSD。2017 年 11 月中旬的 UBS 全球技术论坛上,英特尔的高管 Navin Shenoy 透露了英特尔 3D XPoint 的一个进度更新,表示将在今年下半年按时推出 3D XPoint 产品,他们预计 3D XPoint DIMMs 的市场 2021 年将达到 80 亿美元。


美光
美光的 CEO Sanjay Mehrotra 在公司近期的财报会议上提到,美光的传统一般都是专注在技术开发和前期生产商,但是考虑到公司对高价值产品的关注提升,近期公司组建了一个产品开发团队来帮助公司抓住机遇。同时,与生态中不同的合作伙伴在评估可能的机会。


当英特尔在 2017 年初推出第一款基于 3D XPoint 技术的产品(Optane 品牌)时,美光还是开发相关产品,打算之后以 QuantX 的品牌发布。由于美光的 QuantX 目前缺乏实质的行动,英特尔看起来占尽了先机。


美光在 DRAM 和 NAND 领域的竞争格局
我们再看看美光在现有产品市场的竞争格局,主要是三星和海力士。美光上调了 Q2 的业绩展望,营收 72 亿美元 -73.5 亿美元,之前是 68 亿美元 -72 亿美元。


下面是三家公司的几个对比图。

 


上图看出美光的 DRAM 出货量有提高,但是从下图看到 NAND 是相反的情况。

 


图 3 可以看到美光 DRAM 和 NAND 运营利润率有很大的提升。

 

 


图 4 和图 5 可以看出 DRAM 的平均售价仍在上升,但是美光的涨幅最小,NAND 平均售价增幅不如其他两家公司。

 

 

 

小结
美光在现有产品领域已经面临巨大的竞争,在未来几年,随着中国公司入局,DRAM 和 NAND 产能将大幅增加,如果英特尔在 2019 年将 NAND 技术授权给中国存储器制造商,将对美光雪上加霜。


3D XPoint 技术是下一代非易失性存储器技术,但是英特尔和美光有着不同的终端产品路线图,英特尔领先的制造能力以及巨大的消费者基数将轻而易举地碾压美光,成为美光最大的竞争对手。