ASML 最新季度营收大跌，TSMC家也没“余粮”了

上周末，我才公布：23年Q4全球半导体设备市场规模大增的好消息，这周就被打脸了

ASML最近公布24Q1财务数据，本季度营收仅52.9亿欧元，大约折合57.1亿美金。按照美金计算：同比下降21.9%，环比下降28.6%

消息一出，ASML的股价也是应声大跌。从设备销售额应用分布来看，逻辑芯片和存储器市场下降比例大体一致（见下图）：

从设备出货量上来看，EUV设备销量变化不大，ArF i有一定降幅，而销量下降主要集中在相对低端的ArF Dry、KrF及i-line等产品上另外，当季的在手订单也大幅下滑，接近了去年前三季度的低值

从地域分布情况上看，来自中国大陆的业务依旧坚挺，但是中国台湾和韩国的销售额跌幅惊人：韩国跌幅过半，而中国台湾地区的销售额仅有过去的一个零头了

正好第二天ASML在台湾地区的最大客户TSMC也公布了最近季度财报，我也去确认了一下，果不其然，TSMC最新季度的财报显示，其Q1的营收环比也出现了下滑

而一个更大的问题是，其目前最高端工艺3nm的晶圆营收占比仅为9%，相较于前一季度的15%也是大幅下跌了

很明显，营收回落的压力（尤其是3nm工艺）导致TSMC在产能扩张方面极其谨慎

其资本支出在最近两个季度都是大幅萎缩（见下图）

作为行业龙头老大的TSMC都不扩产能了，那其它一众晶圆厂扩张的可能性也不会大。这应该就是ASML在除中国大陆地区以外营收暴跌的主要原因了

这样的话，我对于其它几家设备大厂（AMAT、LAM、TEL、KLA ...）的业绩也是要打一个大大的问号了。如果没有意外，其它几家Q1的财务数据估计也好不到哪里去了

等过段时间，这几家的最新财报出来，我们再确认一下吧 ...

注）ASML和TSMC的财务数据均来自两家官网