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与非AI
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IC Insights 昨天发表报告称，全球半导体二季度的销售额增长为 -5%，其中统计的 21 家半导体企业中，只有 6 家在二季度会出现销售额的正增长，另外 15 家预计销售额将持平或者下降。
报告中称受到疫情影响，半导体业务未来一段时间充满不确定性，因此许多半导体公司并没有提供全年的业绩指导，但是有几家公司提供了 2020 年第二季度的前景预测，但是这些企业的预测都将范围扩大的比正常范围更大。
6 家实现正增长
从 IC Insights 的数据来看，名单上的 21 家公司合计第二季度的销售额将连续下降 5%，虽然目前经济形势趋于稳定，但也只有 6 家企业预计在 Q2 能实现正增长，分别是联发科，AMD、西部数据 /SanDisk、联电、ADI 和中芯国际，其中联发科以 6%的增长率居首。联发科能有如此迅猛的增势主要归功于其扩大智能手机 5G 芯片的销量，西部数据 /SanDisk 能有 4%的增长，则反映了数据中心和 SSD 应用对 NAND 闪存的强劲需求。
中芯国际增长逻辑
中芯国际将继续维持正增长。
一、14nm 扩张进度优于预期，Q2 产能将达到 12K/ 月（对应产能利用率 40~50%）；
二、28nm 产能利用率将从 Q1 的 70-75%提升至 2Q 的 80-85%，系受益于海思、展讯及恒玄科技等客户投片量的增加（平均增加 10-20%）；
三、TWS 强劲需求有望提升 40nm 晶圆单价（幅度 约+0-5%）；
四、其他成熟制程保持满载。
欧洲三强集体下滑
除了上述 6 家企业实现正增长之外，另外 15 家企业预计第二季度均出现销售额下滑或者持平，TI 在第一季度电话会议中预期订单在 3 月和 4 月初走强之后会在短期内继续走低，主要原因是宏观压力导致终端市场需求减弱进而影响客户订单，所以 IC Insights 预计二季度 TI 的销售额将下滑 13%。
另外值得注意的是欧洲三强，ST、Infineon 和 NXP 预计在二季度的下滑比例都在两位数以上，其中 ST 下滑 10%、NXP 下滑 11%、Infineon 下滑 13%。Infineon 的 CEO 表示，由于全球汽车陷入泥潭，通用、宝马、丰田等汽车销量大滑，使得半导体供应系统遭遇重创，汽车半导体业务占据英飞凌第二季度 43%的营收，再加上收购 Cypress 之后财务并表，预计收入将会比表面上更糟糕。
同样 NXP 与 ST 也表达了与 Infineon 同样的担心，根据 IHS Markit 最近发布了一份报告，指出由于冠状病毒大流行，西方的年度轻型汽车销售将急剧下降。该组织表示，今年欧洲轻型车销量将降至 1550 万辆，下降 36.9％。该公司还预测，美国的轻型运输采购量将同比下降 26.7％，至 1250 万辆。中国仅下降了 15%。
欧洲半导体工业协会（ESIA）的数据显示，4 月欧洲市场的半导体销售额为 31.32 亿美元，与去年同期相比下降了 7.1%，与 3 月相比，下降了 7.6%。
两大增长点
从联发科与西部数据这两者的增长从侧面反映出了，今年半导体产业的增长点在 5G 芯片与内存市场。疫情导致远程办公和学习，增加了对笔记本电脑的需求，根据 DigitimesResearch 最近报告称，第二季度笔记本电脑和平板电脑的出货量激增。该组织发现笔记本电脑的发货量比上一季度增长了 40％，而平板电脑的发货量增长了 45.5％此外，加之服务器和其他数据密集型应用的需求，推动了这部分产品对存储芯片的需求。
根据 SK 海力士的最新财报显示，Q1 合并收入为 7.2 万亿韩元，环比增长 4%，营业利润 8003 亿韩元，环比增长 239%，三星电子第一季度运营利润达到 6.4 万亿韩元，同比增长 3.43%；营收达到 55.3 万亿韩元，同比增长 5.61%，美光近期也宣布将 Q3 的营收预测由此前的 46~52 亿美元上调整 52~54 亿美元，预计短期内内存产业还将继续火爆下去，下一季度的增长成为必然。
半导体行业的另一个增长点则来自于 5G 芯片，高通在第二季度财报电话会议中表示，预计 2020 年芯片组数量仍在 1.75 亿~2.25 亿之间，下一年的 5G 芯片组出货量将激增至 4.5 亿个芯片组。并且目前中国市场 40%的手机涉及 5G 芯片，高于去年的 12 月的 19%和第一季度的 30%，高通表示，虽然手机芯片出货量没有显著激增，但是与同等 4G 手机相比，高通从每一部手机获得的芯片收入平均增长了约 50%。
ADI 在上个月预测了二季度公司销售额将高于华尔街的预期，主要原因是 5G 网络设备芯片的销售以及工厂和医疗设备的机器人升级。
