TomTom的资本市场日透露出哪些信息？

此次活动的两大重点是TomTom的24亿欧的业务，以及与OSM（OpenStreetMap）的新合作。TomTom推出了一个团队，其中包括多位来自Microsoft和Amazon的新员工，还有几位是TomTom的长期领导者。TomTom的首要任务是宣布与OSM合作后的制图策略和理念。

在商业方面，该公司宣布拿到了现代、Stellantis和Fisker的订单。在汽车领域，TomTom正寻求逐步增加其地图和导航软件业务的份额，同时保持在交通市场的主导地位。

资本市场日发表的信息

该公司指出，在欧洲市场的当前和预期地位决定了其进展和目标。

TomTom对定位技术的TAM（total addressable market）机会的描述有些不祥。TomTom估计，到2025年，定位技术的TAM将从20亿欧增长到25亿欧。TomTom打算从这项业务中抢占10亿欧。25亿欧虽然是一笔大金额，但与摩根士丹利2019年预测的Google Map的110亿美元的预期营收相比，这个数字相形见绌。因此，Google可以说仍然是这个领域的巨头（至少在收入方面），因为它有能力将地图数据用于广告业务的变现。

在企业领域（包括网约车业务、食品和包裹快递），TomTom认为还有20亿欧的机会，到2025年将增长到25亿欧。TomTom的高管表示，对TomTom来说，这个新的企业市场将受益于TomTom与OSM的合作带来的地图业务的增强。

TomTom几位演讲者的重点是将TomTom的地图数据与OSM的地图元素混合在一起，从而增强了TomTom的基础地图。根据OSM和TomTom的说法，OSM提供了更高层次的地图细节，以及更广泛的全球覆盖。

全球覆盖率是另一个令人关注的问题，在活动中举了类似哈萨克斯坦等的例子。TomTom承认一些较小市场的重要性虽小，但为了有资格竞标某些合同，必须覆盖这些市场。

TomTom新战略的核心是增强地图覆盖、地图内容，以及与其他位置应用合作伙伴的协作能力。这种“覆盖-内容-合作”的口号（尽管与TomTom之前表示的对ADAS和自动驾驶技术的兴趣相关）似乎把TomTom对高精地图的推广放到了一边。

TomTom详细介绍了其地图数据源，包括：

开放数据，包括OSM。40,000个月活OSM贡献者和2,000个企业编辑者

探针。来自6亿台连接设备，其中大部分来自TomTom与Apple的关系

基于传感器的数据。每天覆盖7,000万公里和6.3亿个标识

传感器地面实况。巡航车（360度道路图像）卫星和航空图像

数据采集。10,000点参与源，数百万个月地图更新点

自动反馈循环。客户数据对持续改进的贡献

关于制图的数据来源，TomTom面临着在覆盖率方面与OSM竞争和在POI数据方面与Google竞争的困境。目前，与ADAS/AV地图数据的最大挑战是车载传感器数据，用于捕获（并开发模拟）真实世界的驾驶事件，如碰撞和接近碰撞。这是Mobileye（REM）、HERE（高精实时地图，即HDLM）和Google都无法解决的问题。

根据TomTom在资本市场日上发表的声明，声称正在获取大量车载传感器数据。该公司没有提供关于这些信息来源的细节，但TomTom确实详细说明了它每天收集的摄像头检测内容：

6.5亿个道路标识

7,000万公里道路

60个国家

在评估其他公司在捕获这类数据方面的成功时，值得注意的是Google未能满足车辆传感器数据采集的挑战。Google的不同之处在于，该公司从搜索引擎相关的广告中获得了数十亿美元的收入。与此同时，OSM几乎完全依赖于众包数据，这在市场拓展性上多少会让人有些担心。

然而，作为一个免费的地图信息来源，OSM为大型开发者社区创建了一个平台，这反过来又生成了大量的探测数据，这对路线和交通流量分析也很有用。TomTom打算利用与OSM的关系，为其嵌入式导航解决方案和新的企业市场提供支持。（TomTom的合作伙伴苹果也与OSM合作。）

如前所述，TomTom特别强调企业领域中的人员和包裹运送市场。在这些市场中，TomTom将会面对它在嵌入式导航市场上的竞争对手，OSM、Google、Mapbox和HERE。

至于TomTom的ADAS/AV业务，该公司明确表示不会放弃这些以安全为中心的应用。TomTom的产品如下：

支持多个地图层的ADAS和高精地图组合

Virtual Horizon向ADAS功能提供L1-L5的地图数据

危险预警服务增强了ADAS和导航功能

TomTom承认竞争对手HERE在欧洲成功赢得了多个ISA（intelligent speed assistant）项目，但表示这只是第一轮胜利，TomTom有能力获得自己的地位。事实上，HERE的高管们已经承认，它的一些成功基本上只是满足ISA监管要求的“纯地图”解决方案。TomTom指出，ISA的要求为整个欧洲乃至全球100%的嵌入式地图使用率奠定了基础。

TomTom表示，其ADAS Map正在与10多家OEM进行生产或发布。TomTom还表示，多家OEM正在推出带有高精地图的L2+（类似通用的Super Cruise）。

对图商来说，增长一直都是挑战。TomTom似乎经受住了新冠带来的压力，包括影响信息娱乐和嵌入式导航系统的供应链问题。该公司和它最大的竞争对手一样，从监管机构那里得到了一份大礼包ISA（intelligent speed assistant），它确实需要一个嵌入式地图。

ISA是欧盟的一项嵌入式地图授权，将于2024年全面生效于所有新车上。该法规还要求使用前置摄像头数据和网联，这给图商带来了压力，要求他们在车辆中提供更丰富、更有吸引力的导航体验，更能感知环境，并利用摄像头传感器输入。

Mobileye声称从多达150万辆汽车上获取前置摄像头数据。我们还不太清楚TomTom传感器数据来源的范围，但该公司正在寻求建立商业模式和关系，以促进此类数据共享。

TomTom的既定战略清楚地传达了提供更丰富的地图/导航体验的计划，覆盖范围更广，并有机会与第三方伙伴合作。但我们对TomTom在高精地图、ADAS和AV技术以及交通和导航的战略仍然会有疑问。至于该公司是否有能力在企业级市场上成功地与Google、HERE和Mapbox竞争，也是未知的。