23
苹果公司上周发布的财报数据靓丽，发布的营收指引也打消了业界对于 iPhone 8 延迟上市发售的担忧，苹果股价随后一路上扬，iPhone/iPad 的长期供应商们的股价也自然而然地随之走高。
不过，那些想要在苹果发布下一代旗舰 iPhone 之前投资苹果供应商，享受苹果 iPhone 升级“超级周期”的人们，应该搞清楚 iPhone 8 会给众多供应商带来多大的变化。
现在看起来，会有一些新的厂商进入苹果供应商名单，也会有一家或两家长期供应商被排除在 iPhone 8 的供应链之外。
长期以来，博通公司一直在为苹果的 iPhone 提供 RF 功率放大器模块、Wi-Fi/ 蓝牙组合芯片和 GPS 芯片，它也将成为 iPhone 8 上的大赢家。该公司在四月份举行的季度盈利电话会议中表示，iPhone 8 将采用博通的 8 个元件，相较于 iPhone 7，iPhone 8 采用的博通元器件的价值增长了 40%。
事实上，智能手机射频子系统正变得越来越复杂，一方面是由于手机支持的频段数量不断增加，另一方面由于通信网络采用了更先进的 4G 标准，使千兆 bit/s 的峰值速度变得越来越常见，这都促进了苹果和三星对博通产品的需求。当然，打铁还需自身硬，这主要应该归功于博通在高级 FBAR 滤波器领域的领先制造商地位。此外，对包含多个发射器和接收器（MIMO）的更高性能的 Wi-Fi 无线电模组的需求也使博通受益匪浅。
不过，博通所称的芯片价值 40%的增长，最主要的驱动力可能是苹果在 iPhone 8 上采用了博通的芯片实现传言已久的无线充电功能。早在今年 2 月份，摩根大通就报道称，苹果和博通正在合作开展无线充电系统的开发，该系统将在未来两年内保持“业界顶尖水准”。大约在同一时间，凯基证券报道称，与 iPhone 8 一起推出的 iPhone 7S 也将支持无线充电功能。
博通在 RF 芯片领域的竞争对手 Skyworks 在三月份财季录得的营收中，有将近 40%来自于苹果，它的业绩也将随着今年 iPhone 的升级而增长。相比博通，它的利润较少，不过也同样受到 RF 复杂度不断上升的的推动。Skyworks 首席执行官 Liam Griffin 在 7 月 20 日举行的盈利电话会议中表示，Skyworks 公司“[感觉]非常好”，将受益于公司最大客户苹果带来的芯片价值的增长。
Qorvo 上周发布的营收指引比较疲软，它的移动器件销售更加依赖于三星和中国的 OEM 厂商，尽管如此，它也会受益于苹果 iPhone 8 和 iPhone 7S 带来的芯片价值的增长。
如果报道所称的 iPhone 将采用玻璃背板（而不是之前的铝制背板）的消息属实，iPhone/iPad 大猩猩面板长期供应商康宁公司为每台 iPhone 8 提供的面板数量可能会翻倍。苹果公司最近向康宁投资了 2 亿美金，康宁公司的特殊材料业务（主要是大猩猩玻璃面板）在经历了表现强劲的第二季度之后，第三季度有望保持强劲增长态势，这意味着公司下半年的 iPhone 业务也会非常抢眼。
光学元件供应商 Finisar 和 Lumentum 控股公司首次成为 iPhone 供应商，这两家厂商都将提供激光组件，这将使 iPhone 8 的相机支持 3D 深度感测，从而能够实现面部识别和增强现实效果。最初的报告显示，苹果只在前置摄像头上使用此项功能，但 Fast Company7 月份的报告显示，苹果公司还希望在后置摄像头上也可以使用这项功能。据报道，Himax Technologies 将提供晶圆级光学元件（WLO），以帮助相机支持 3D 深度感测。
Power Integrations 也可能成为又一家新的 iPhone 供应商。6 月份，Rosenblatt Securities 报道称，Power Integrations 将取代 NXP 和安森美的芯片，为苹果下一代 iPhone 提供一个电源转换 IC，以实现更快的有线充电速度。NXP 很可能仍然向苹果供应 NFC 射频组件，而安森美则在最近一次的盈利电话会议上表示，“公司主要的智能手机平台上的芯片价值仍将随着手机升级而增长”，因此，安森美很可能仍然是苹果的电源管理芯片供应商。
另一方面，苹果显示驱动 IC 的长期供应商 Synaptics 则会因为 iPhone 8 使用 OLED 显示屏而不是 LCD 而被迫退出 iPhone 8 供应链。Synaptics 上周发布了 9 月份财季的淡季指引，在电话会议上指出，公司 2018 财年（截止于 2018 年 6 月份）的销售动力会因为“高端智能手机客户向 OLED 显示屏的过渡”受损。由于三星的高端手机早就用上了 OLED，所以 Synaptics 所指的高端手机客户很有可能是苹果，去年就有报道称苹果正在研发将交由台积电制造的 OLED 驱动 IC。据预计，台积电将继续为苹果制造应用处理器和指纹传感器。
对于很多供应商而言，苹果 iPhone 的超高人气和巨大销售提供了独一无二的机会。苹果 2016 财年共计销售了 2.12 亿台 iPhone（截止到 2016 年 9 月份），分析师预计，苹果 2017 财年将销售 2.17 亿台 iPhone，得益于人们对 iPhone 8 的巨大期待，2018 财年 iPhone 的销量将达到 2.46 亿台。凯基证券公司的郭明池在最近一份报告中预测，苹果今年将出货 4500 万到 5000 万部 iPhone 8，上市初期可能会面临供应短缺，iPhone 7S 的出货量将达到 3500 万部到 3800 万部，iPhone 7S-Plus 的出货量将达到 1800 万部到 2000 万部。
而且，对于很多供应商来说，苹果给他们提供了相当稳定的业务。苹果一向以对订单产品的性能要求严苛而著名，而且掌握较强的定价权，但是，苹果对很多供应商还是比较忠诚的，没有大的变故，苹果会把与供应商的合作伙伴关系一直持续下去。
iPhone 8 的供应商组合表明，iPhone 8 将采用 OLED、3D 深度感测、无线充电和快速有线充电等先进技术，这不仅会给 iPhone 8 带来强劲需求，还会帮助供应商取得良好业绩。射频复杂度不断提升等长期趋势也加强了供应商的存在感，我们需要密切关注哪些供应商能从 iPhone 8 的火爆销售中取得最大的收益。
更多有关 iPhone 8 的资讯，欢迎访问 与非网 iPhone 8 专区
与非网编译内容，未经许可，不得转载！
下载ECAD模型
